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An�lisis del cr�dito productivo de las cooperativas de ahorro y cr�dito en la provincia de Tungurahua

 

Analysis of the productive credit of the savings and credit cooperatives in the province of Tungurahua

 

An�lise do cr�dito produtivo das cooperativas de poupan�a e cr�dito da prov�ncia de Tungurahua

 

 

Jorge Danilo Jim�nez-Zavala ^I

jorgedjimenez@gmail.com

https://orcid.org/0000-0003-2651-5216

 

Jenny Susana Valle-Bomb�n ^II

jennyvalle0977@yahoo.es

https://orcid.org/0000-0001-7862-388X

 

Jorge Roberto Veloz-Vasco ^III

robertovelozvasco@hotmail.com

https://orcid.org/0000-0002-7253-6395

 

 

 

Correspondencia: jorgedjimenez@gmail.com

 

Ciencias Econ�micas y Empresariales �

Art�culo de investigaci�n

 

*Recibido: 02 de septiembre de 2020 *Aceptado: 07 de octubre 2020 * Publicado: 05 de noviembre de 2020

 

 

 

       I.            Ingeniero Banca y Finanzas, Riobamba, Ecuador.

    II.            Ingeniera en Contabilidad y Auditor�a, Ambato, Ecuador.

�III.            Economista, Magister en Finanzas y Econom�a, Ambato, Ecuador.

Resumen

El cooperativismo en nuestro pa�s est� fundamentado en tres etapas que se�alan el comienzo, esta etapa inici� en la �ltima d�cada del siglo XIX cuando se crean algunas organizaciones conjuntas en Quito y Guayaquil, la siguiente comienza en el a�o 1937 donde aparece la Ley de Cooperativismo con la finalidad de garantizar los movimientos de los clientes, la �ltima etapa inicia en los a�os 70, y se da la marcha a la Ley de la Reforma Agraria y la nueva Ley de Cooperativas. Hoy en d�a las cooperativas de ahorro y cr�dito est�n siendo controladas y reguladas por la Superintendencia de Econom�a Popular y Solidaria (SEPS), las cooperativas permiten crear asociaciones de individuos para satisfacer necesidades comunes. Las cooperativas de ahorro y cr�dito tienen como finalidad ayudar a todos los sectores productivos de la sociedad que tengan menos recursos financieros, otorg�ndoles prestamos con las tasas de inter�s m�s bajas del mercado,� para que as� puedan poner en marcha sus planes de negocio e incluso mejorar su vida.� �������������

Palabras claves: Cooperativismo;� econom�a popular; asociaciones; sectores productivos.�

 

Abstract

Cooperativism in our country is based on three stages that mark the beginning, this stage began in the last decade of the 19th century when some joint organizations were created in Quito and Guayaquil, the next one began in 1937 where the Cooperativism Law appears with In order to guarantee the movements of customers, the last stage began in the 70s, and the Law of Agrarian Reform and the new Law of Cooperatives were launched. Nowadays, savings and credit cooperatives are being controlled and regulated by the Superintendency of Popular and Solidarity Economy (SEPS), cooperatives allow the creation of associations of individuals to satisfy common needs. The purpose of the savings and credit cooperatives is to help all the productive sectors of society that have fewer financial resources, granting them loans with the lowest interest rates in the market, so that they can implement their business plans and even improve his life.

Keywords: Cooperativism; popular economy; associations; productive sectors.

 

Resumo

O Cooperativismo em nosso pa�s se baseia em tr�s etapas que marcam o seu in�cio, esta etapa iniciou-se na �ltima d�cada do s�culo XIX quando foram criadas algumas organiza��es mistas em Quito e Guayaquil, a seguinte come�ou em 1937 onde surge a Lei do Cooperativismo com Para garantir a movimenta��o dos clientes, a �ltima etapa teve in�cio na d�cada de 70, com o lan�amento da Lei da Reforma Agr�ria e da nova Lei do Cooperativismo. Atualmente, as cooperativas de poupan�a e cr�dito s�o controladas e regulamentadas pela Superintend�ncia de Economia Popular e Solid�ria (SEPS), as cooperativas permitem a cria��o de associa��es de pessoas f�sicas para atender �s necessidades comuns. O objetivo das cooperativas de poupan�a e cr�dito � ajudar todos os setores produtivos da sociedade que possuem menos recursos financeiros, concedendo-lhes empr�stimos com as menores taxas de juros do mercado, para que possam implementar seus planos de neg�cios e at� mesmo melhorar. sua vida.���������

Palavras-chave: Cooperativismo; economia popular; associa��es; setores produtivos.

 

Introducci�n

El sistema financiero ecuatoriano se ha caracterizado siempre por tener problemas vinculados con su rentabilidad, solvencia y liquidez; algunas veces, incluso relacionados con la justicia. En el pasado mediato se recuerda la severa crisis de 1999, con el cierre de las operaciones financieras por cinco d�as y que caus� gran zozobra en el pa�s. A este hecho se le conoce como el �Feriado Bancario� y tuvo como prefacio la quiebra y liquidaci�n de algunas instituciones financieras que operaban en Ecuador.

Esta calamidad econ�mica produjo una crisis socioecon�mica sin precedentes, pues nunca se hab�a dado en el pa�s el impedimento de que miles de clientes de las diferentes instituciones de ahorro y cr�dito no pudieran acceder a sus dep�sitos. Esta situaci�n, aunada a una escalada del d�lar y una inflaci�n que bordeaba el 97%, llev� a la implementaci�n de una medida desesperada que fue la de dolarizar la econom�a del pa�s.

La dolarizaci�n fue la camisa de fuerza que orden� las finanzas p�blicas. As�, por ejemplo, la inflaci�n cay� desde el 97%, en el mismo a�o 2000, hasta 1,97% en 2003, seg�n lo cuenta diario El Comercio, en su edici�n del 29 de mayo de 2014. Asimismo, propici� una estabilidad econ�mica y un crecimiento constante.

En efecto, los tiempos de turbulencia hab�an cesado. Sin embargo, por causa de la crisis, millones de ecuatorianos se hab�an visto obligados a emigrar a pa�ses europeos y los Estados Unidos de Norteam�rica en busca de fuentes de empleo para mantener a sus familias. La consecuencia de tan alta migraci�n fueron las innumerables familias separadas: ni�os que tendr�an que crecer sin sus padres y padres que quiz� nunca volver�an a ver a sus hijos. En lo econ�mico, quiz� un aspecto positivo: los millones de d�lares que aquellos migrantes enviaban a sus familias sosten�an una econom�a dolarizada que se iba recuperando.

La econom�a nacional dolarizada, adem�s, se sostuvo gracias a las exportaciones petroleras, pues, por fortuna, se dio un constante crecimiento del precio del barril de crudo. Sumado a lo anterior est� el hecho de que una econom�a disciplinada atrae la inversi�n y esto tambi�n produce crecimiento econ�mico. Todo lo dicho condujo a un crecimiento acelerado, que entre el a�o 2000 �a�o de la dolarizaci�n� y el 2005 represent� un PIB del 8%, en contraposici�n con el -4% de 1999. (Roura, 9 de enero de 2020).

El crecimiento econ�mico gener� una tendencia creciente del sector cooperativo financiero del pa�s. Efectivamente, de acuerdo a la informaci�n obtenida de la

Superintendencia de Econom�a Popular y Solidaria (SEPS), en el a�o 2000, 26 cooperativas de ahorro y cr�dito reportaban a la Superintendencia de Bancos (SB). Para el 2005, dos hab�an dejado de operar y 14 nuevas hab�an pasado a su control. Para el 2010, el n�mero hab�a disminuido hasta 38. (Ortega-Pereira, J. et al, 2017). Est� din�mica promovi� un alto nivel de competitividad entre las cooperativas; sin embargo, tambi�n produjeron problemas que afectaron su liquidez, solvencia, rentabilidad e imagen corporativa.

En este sentido, y a partir de la aprobaci�n de la nueva Constituci�n de la Rep�blica que reconoce como parte del sistema econ�mico y pol�tico del pa�s a la econom�a popular y solidaria (Ecuador, Asamblea Constitucional, 2008, Art. 283) se establece, en el a�o 2011, la Ley Org�nica de Econom�a Popular Solidaria.

Esta Ley generar�a nuevas normativas e instituciones para el control especializado del sistema financiero ecuatoriano. As�, se establecer�a que la Superintendencia de Bancos (SB) ser�a la encargada del control de los bancos y la Superintendencia de Econom�a Popular y Solidaria (SEPS), de las cooperativas de ahorro y cr�dito, cajas de horro, bancos y cajas comunales. Inicialmente, los bancos tendr�an una mayor participaci�n en el sistema financiero nacional con el 84%, las cooperativas de ahorro y cr�dito (COAC) contar�an con un 11% y las otras instituciones financieras con el 5%.

En este escenario, la SEPS promover�a el Cat�logo �nico de Cuentas (Ecuador, Asamblea Nacional, 2011, Art. 167, literal g) del sistema financiero cooperativo ecuatoriano con el prop�sito de generar un control contable eficiente que lleve a la rendici�n de cuentas de los directivos hacia los organismos de control, socios y miembros de las organizaciones financieras. Los mecanismos anteriores de rendici�n de cuentas habr�an generado procesos ineficaces que no prevendr�an la liquidaci�n de muchas instituciones del sector financiero cooperativo.�

Seg�n datos de la SEPS, para el 2019, las COAC constitu�an el mayor grupo en cuanto a tama�o en relaci�n a activos, pasivos y patrimonio, respecto al total nacional de cooperativas existentes en el Ecuador. As�, los activos de las COAC ascendieron a 5.295,8 millones de d�lares, el 93% del total del sector cooperativo. Los 5 a�os anteriores, los activos de las cooperativas de ahorro y cr�dito habr�an crecido en un 73%, haciendo que este sector financiero logre una participaci�n en el mercado del 11,29% en relaci�n al PIB.

 

Metodolog�a

El desarrollo de la presente investigaci�n se realiz� mayoritariamente con base en� un criterio documental. Este tipo de investigaci�n, como dice C. Tancara, en su libro La investigaci�n documental en la investigaci�n cient�fica, se define �como una serie de m�todos y t�cnicas de b�squeda, procesamiento y almacenamiento de la informaci�n contenida en los documentos, en primera instancia, y la presentaci�n sistem�tica, coherente y suficientemente argumentada de nueva informaci�n en un documento cient�fico, en segunda instancia.� (Tancara Q., 1988, p�g. 12).

Los m�todos y las t�cnicas de b�squeda se realizaron en las bases de datos de los organismos estatales que tienen como funci�n la supervisi�n y el control de las entidades financieras del pa�s, a saber, Banco Central del Ecuador, Superintendencia de Bancos y, sobre todo, la Superintendencia de Econom�a Popular y Solidaria. Por lo anterior, se puede decir que se usaron fuentes secundarias de informaci�n para el estudio.

La informaci�n requerida b�sicamente fue informaci�n estad�stica acerca de cinco cooperativas de ahorro y cr�dito del segmento 1 localizadas en la provincia de Tungurahua, las mismas que se dedican a la intermediaci�n financiera en beneficio de sus socios/clientes. Las variables a investigar estuvieron relacionas con el objetivo del estudio, esto es examinar el direccionamiento del cr�dito productivo que estas COAC realizaron en 2019 en relaci�n con las actividades econ�micas desarrolladas en la provincia de Tungurahua. Para tal fin se realiz� un an�lisis comparativo de las estad�sticas entre 2015, 2016 y 2017. Asimismo, se revis� y tabul� la informaci�n sobre las actividades crediticias de esas cinco COAC durante 2019. Finalmente, los resultados estad�sticos fueron analizados en el contexto social y econ�mico de la provincia de Tungurahua. Adem�s, con las caracter�sticas t�cnicas que las COAC examinadas presentan como parte del segmento 1.

En el siguiente ac�pite, se proceder� a hacer un an�lisis del cr�dito productivo de las COAC que se encuentran asentadas jur�dicamente en la provincia de Tungurahua. Para el mencionado an�lisis se proceder� con el an�lisis de las COAC perteneciente solamente al sector 1 y que son las que presentan regularmente informaci�n estad�stica a la SEPS.

 

Resultados

Lo dicho anteriormente significar�a que por cada 100 d�lares que la banca privada otorga en cr�ditos al sector rural, las COAC confieren 250 d�lares, de los cuales el 76% de se otorga a socios que tienen m�nima instrucci�n y se ubican en el sector rural del pa�s. Estos cr�ditos generalmente sirven para impulsar peque�os emprendimientos.

La informaci�n de la SEPS destaca adem�s que el 30,6% de los ecuatorianos son socios de alguna COAC; por tanto, a nivel de pa�s, el n�mero de socios, para el 2019, bordear�a los 4,6 millones de personas, dato proyectado a partir del Censo Econ�mico de 2010. (Ecuador, Instituto Nacional de Estad�stica y Censos (INEC), 2010). Para el mismo a�o, las COAC se hallaban clasificadas por segmentos seg�n la valoraci�n de los activos tal como se muestra la Tabla 1.

Tabla 1: Segmentaci�n de las COAC

Segmentos	Activos (USA$)
1	Mayor a 80.000.000,00
2	Mayor a 20.000.000,00 hasta 80.000.000,00
3	Mayor a 5.000.000,00 hasta 20.000.000,00
4	Mayor a 1.000.000,00 hasta 5.000 000,00
5	Hasta 1.000.000,00

Fuente: (CORDES, Marzo 2018)

 

Un primer inventario realizado por la SEPS, en 2012, estableci� que exist�an para esa fecha 946 COAC; para 2019, 598, es decir, habr�an quebrado 348 COAC, de las cuales 27 pertenecen al segmento 1, 38 al segmento 2, 86 al segmento 3, 180 al 4 y 267 al 5. Esto significa que los segmentos 3, 4 y 5 agrupan al 96% del total de COAC a nivel nacional; sin embargo, los segmentos 1 y 2 concentraban el 88,66% del total de activos y el 84,51% del total de socios del sector de COAC.

En el siguiente ac�pite, se proceder� a hacer un an�lisis del cr�dito productivo de las COAC que se encuentran asentadas jur�dicamente en la provincia de Tungurahua. Para el mencionado an�lisis se proceder� con el an�lisis de las COAC perteneciente solamente al sector 1 y que son las que presentan regularmente informaci�n estad�stica a la SEPS.

Las COAC en la provincia de Tungurahua

Seg�n informaci�n de la SEPS, en 2019, el mayor n�mero de COAC se encontrabalocalizado en la provincia del Pichincha, 20%; le segu�a la provincia del Tungurahua con el 17%, esto es 161 COAC. De estas 133 se constituyeron jur�dicamente en el cant�n Ambato, que acumula la mayor participaci�n financiera (82,60%) en relaci�n a toda la provincia de Tungurahua.

Lo dicho anteriormente es el resultado de la alta concentraci�n de comercio que existe en esas provincias. Cabe mencionar que los servicios financieros que brindan las COAC se orientan usualmente al comercio informal, es decir, hacia microempresarios que buscan un capital de trabajo para iniciar con alg�n emprendimiento productivo.

Con respecto al n�mero ideal de COAC que deber�a existir, existe un criterio generalizado. Seg�n Juan Pablo Guerra, portavoz de la Asociaci�n de Organismos del Sector Financiero Popular y Solidario (ASOFIPSE), �es indiferente el n�mero de entidades que existan, siempre que tengan solvencia, prudencia financiera y compromiso social�. (Revista L�deres, 2019). En este sentido, es importante que el sistema posea mecanismos de identificaci�n de los momentos claves para que los COAC con debilidades puedan ir a procesos como el de fusi�n para evitar liquidaciones que toman m�s tiempo y siempre son m�s traum�ticos. Y en el caso forzoso de una liquidaci�n, esta se d� en forma clara y ordenada.

En el mismo �mbito, seg�n la SEPS, entre 2017 y 2018, en Tungurahua se registr� la mayor cantidad de entidades que se liquidaron. Por ejemplo, en el cant�n Ambato, Visi�n Ind�gena, Credipichincha Ltda, Yachak Runa Ltda, Stephen Hawking Ltda, Yuyak Runa Ltda.; tendencia que no es indiferente a la realidad nacional. Asimismo, existieron procesos de fusi�n como el de la Cooperativa de Ahorro y Cr�dito Ambato que absorbi� a las cooperativas Allu Pulla, con sus agencias en Pelileo, Ambato y Azogues, y cuyo proceso tard� seis meses. (Revista L�deres, 2019).

 

Caracterizaci�n de las COAC de la provincia de Tungurahua

En la Tabla 2 se muestra un listado de las entidades del segmento 1 del Sistema Financiero Popular y Solidario (SFPS) de la provincia de Tungurahua, entre los a�os 2015 y 2017.

 

Tabla 2: Listado de las COAC del segmento 1 localizadas en la provincia de Tungurahua

RUC	Raz�n Social	Segmento 2015 a 2017
1890080967001	Cooperativa de Ahorro y Cr�dito C�mara de Comercio de Ambato Ltda.	Segmento 1
1890037646001	Cooperativa de Ahorro y Cr�dito El Sagrario Ltda.	Segmento 1
1890141877001	Cooperativa de Ahorro y Cr�dito Mushuc Runa Ltda.	Segmento 1
1890141877001	Cooperativa de Ahorro y Cr�dito Oscus Ltda.	Segmento 1
1890003628001	Cooperativa de Ahorro y Cr�dito San Francisco Ltda.	Segmento 1

Fuente: SEPS, 2020.

 

Tabla3: Agencias de las COAC del segmento 1 en Tungurahua y a nivel nacional.

COAC del segmento 1 de la provincia de Tungurahua	Agencias en Tungurahua	Agencias a nivel nacional
Cooperativa de Ahorro y Cr�dito C�mara de Comercio de Ambato Ltda.	6	11
Cooperativa de Ahorro y Cr�dito El Sagrario Ltda.	2	10
Cooperativa de Ahorro y Cr�dito Mushuc Runa Ltda.	4	9
Cooperativa de Ahorro y Cr�dito Oscus Ltda.	7	14
Cooperativa de Ahorro y Cr�dito San Francisco Ltda.	11	31
Total	30	75

Fuente: SEPS, 2020.

 

Como se puede deducir de lo expuesto en la Tabla 3, las COAC del segmento 1 en la provincia de Tungurahua son entidades financieras importantes, presentes a nivel nacional, lo que implica que concentran una gran cantidad de activos; por ello, su presencia en distintos puntos del pa�s. Por ejemplo, la COAC San Francisco Ltda., atiende en 31 agencias a nivel nacional, de las cuales 11 se localizan en la provincia de Tungurahua. Se podr�a decir entonces que este CAOC posee un patrimonio financiero importante y un gran n�mero de socios/clientes.

En este sentido, en la Tabla 4 se expone la din�mica del n�mero de clientes que las COAC mantuvieron en el per�odo de tiempo de 2015 a 2017. Como se puede notar, existen meses en los a�os 2015, 2016 y 2017 en donde existen incrementos considerables en el n�mero de socios/clientes en las COAC para luego caer abruptamente y al rev�s, ca�das repentinas con posteriores incrementos. Asimismo, hay un periodo de tiempo en donde se mantiene un equilibrio en ese crecimiento/decrecimiento de clientes de los COAC del Tungurahua. Este equilibrio se puede entender a que al ser estas COAC del segmento 1 son instituciones con solvencia econ�mica y financiera, lo que causa tranquilidad a sus socios/clientes.

 

Tabla 4: Clientes de las COAC de Tungurahua entre 2015 - 2017

Per�odo	N�mero de clientes	Tasas de crecimiento de clientes	Per�odo	N�mero de clientes	Tasas de crecimiento de clientes
ene-15 �	439.622�	�	jul-16 �	410.332�	0,257�
feb-15 �	441.629�	0,46%�	ago-16 �	411.713�	0,337%�
mar-15 �	444.068�	0,55%�	sep-16 �	413.817�	0,511%�
abr-15 �	445.596�	0,34%�	oct-16 �	415.521�	0,412%�
may-15 �	454.249�	1,94%�	nov-16 �	362.001�	-12,880%�
jun-15 �	448.817�	-1,20%�	dic-16 �	417.534�	15,341%�
jul-15 �	555.142�	23,69%�	ene-17 �	417.271�	-0,063%�
ago-15 �	452.786�	-18,44%�	feb-17 �	414.418�	-0,684%�
sep-15 �	493.114�	8,91%�	mar-17 �	413.613�	-0,194%�
oct-15 �	458.861�	-6,95%�	abr-17 �	415.110�	0,362%�
nov-15 �	460.747�	0,41%�	may-17 �	416.933�	0,439%�
dic-15 �	461.660�	0,20%�	jun-17 �	418.912�	0,475%�
ene-16 �	461.903�	0,05%�	jul-17 �	420.739�	0,436%�
feb-16 �	326.164�	-29,39%�	ago-17 �	422.760�	0,480%�
mar-16 �	438.675�	34,50%�	sep-17 �	424.728�	0,466%�
abr-16 �	415.309�	-5,33%�	oct-17 �	426.373�	0,387%�
may-16 �	407.844�	-1,80%�	nov-17 �	427.785�	0,331%�
jun-16 �	409.282�	0,35% �	dic-17 �	429.128�	0,314%�
Promedio				430.393 �	-0,07% �

Fuente: SEPS, 2020.

 

Gr�fico 1: Frecuencia del n�mero de clientes de las COAC en Tungurahua 2015 - 2017

Fuente: SEPS, 2020.

 

En el mismo periodo de tiempo, esto es 2015 a 2017, las captaciones por tipo de dep�sito de las COAC (Tabla 5) reflejan una din�mica interesante. Es de mencionar que las captaciones de recursos est�n constituidas por los dep�sitos a la vista, esto es, dinero que los socios mantienen en las cuentas de ahorro; dep�sitos a plazo fijo, es decir, las llamadas p�lizas y, finalmente, los dep�sitos restringidos que son los valores que se congelan en las cuentas de los socios como garant�as de las obligaciones de cr�dito adquiridas.

Como se observa, los dep�sitos a la vista tienen mayor participaci�n en el 2017, con el 32,28%, mientras que los dep�sitos a plazo fijo lo tienen en el 2015, con una participaci�n del 68,40%, finalmente, los dep�sitos restringidos tienen una mayor relevancia en el a�o 2015 con el 3,29%. Un examen un poco m�s profundo mostrar�a que los dep�sitos a plazo fijo son considerablemente importantes dentro del segmento; con seguridad este fen�meno ocurre debido a que este tipo de dep�sito genera inter�s mayor a los ahorristas.

 

Tabla 5: Captaciones por tipo de dep�sito de las COAC en Tungurahua, 2015 -2017

	Millones de d�lares			Participaci�n por tipo de dep�sitos (%)
Tipo de dep�sito �	Dic-15 �	Dic-16 �	Dic-17 �	Dic-15 �	Dic-16 �	Dic-17 �
Dep�sitos a la vista �	147,85�	173,94�	202,05�	28,31%�	30,66%�	32,28%�
Dep�sitos a plazo fijo	357,15�	378,79�	412,82�	68,40%�	66,76%�	65,96%�
Dep�sitos a restringidos �	17,18�	14,64�	11,00�	3,29%�	2,58%�	1,76%�
Total �	522,17�	567,37�	625,87�	100,00%�	100,00%�	100,00%�

Fuente: SEPS, 2020.

 

Por otro lado, tenemos los cr�ditos otorgados por las COAC en igual periodo de tiempo (Tabla 6). Como se puede observar, el cr�dito comercial y de consumo, en el a�o 2015, fueron los que m�s se distinguieron en comparaci�n con los a�os 2016 y 2017. Con respecto al microcr�dito, se puede apreciar con facilidad como va increment�ndose desde el 2015 hasta el 2017. Esto se puede entender al hecho de que este tipo de financiamiento es el que m�s se solicita entre los socios/clientes de las COAC, pues este suele tener como fin invertir en peque�os emprendimientos y de este modo pagar el mismo cr�dito. Asimismo el cr�dito de vivienda fue increment�ndose, teniendo en el 2017 una mayor participaci�n.

 

Tabla 6: Tipo de cr�ditos otorgados por las COAC en Tungurahua, 2015 -2017

	Millones de d�lares			Participaci�n por tipo de cr�dito (%)
Comercial �	14,23�	10,99�	10,46�	3,39%�	2,74%�	2,43%�
Consumo �	137,20�	113,83�	121,72�	32,70%�	28,41%�	29,01%�
Microcr�dito �	233,58�	238,35�	244,83�	55,67%�	59,50%�	58,35% �
Vivienda �	34,61�	37,44�	52,91�	8,25%�	9,35%�	12,61%�
Total �	419,61�	400,61�	429,94�	100,00%�	100,00%�	102,40%�

Fuente: SEPS, 2020.

 

En las siguientes tablas (Tabla 7, 8 y 9) en cambio, se enunciar� la participaci�n en

�activos�, la participaci�n en �pasivos� y la participaci�n en �patrimonio�, respectivamente, de las COAC en el Sistema Financiero Nacional (SFN).

 

Tabla 7: Participaci�n en ACTIVOS de las COAC de la provincia de Tungurahua en el Sistema Financiero Nacional (SFN), 2015 -2017

	Millones de d�lares			Participaci�n de las COAC (%)
ACTIVOS �	Dic. 2015 �	Dic. 2016 �	Dic. 2017 �	Dic. 2015 �	Dic. 2016 �	Dic. 2017 �
COAC Tungurahua�	944,68�	1.032,45�	1.137,74�	2,36%�	2,64%�	2,65%�
SFN a excepci�n de los COAC de Tungurahua�	39.110,64�	38.022,82�	41.715,40�	97,64%�	97,36%�	97,35%�
Total Del SFN�	40.055,33�	39.055,27�	42.853,14�	100%�	100%�	100%�

Fuente: SEPS, 2020 y Superintendencia de Bancos, 2018.

 

Tabla 8: Participaci�n en PASIVOS de las COAC de la provincia de Tungurahua en el Sistema Financiero Nacional (SFN), 2015 -2017 ��� �

	Millones de d�lares			Participaci�n de las COAC (%)
PASIVOS �	Dic. 2015 �	Dic. 2016 �	Dic. 2017 �	Dic. 2015 �	Dic. 2016 �	Dic. 2017 �
COAC Tungurahua�	796,9�	821,55�	956,16�	2,23%�	2,59%�	2,54%�
SFN a excepci�n de los COAC de Tungurahua	34.869,81�	30.870,94�	36.719,25�	97,77%�	97,41%�	97,46%�
Total Del SFN�	35.666,71�	31.692,49�	37.675,41�	100%�	100%�	100%�

Fuente: SEPS, 2020, 2018 y Superintendencia de Bancos, 2018.

 

Tabla 9: Participaci�n en PATRIMONIO de las COAC de la provincia de Tungurahua en el Sistema Financiero Nacional (SFN), 2015 -2017

	Millones de d�lares			Participaci�n de las COAC (%)
PATRIMONIO	Dic. 2015 �	Dic. 2016 �	Dic. 2017 �	Dic. 2015 �	Dic. 2016 �	Dic. 2017 �
COAC Tungurahua�	147,78�	160,51�	201,97�	3,09%�	3,13%�	3,42%�
SFN a excepci�n de los COAC de Tungurahua	4.642,20�	4.972,00�	5.706,44�	96,91%�	96,87%�	96,58%�
Total Del SFN�	4.789,99�	5.132,51�	5.908,41�	100%�	100%�	100%�

Fuente: SEPS, 2020 y Superintendencia de Bancos, 2018.

 

Como se puede apreciar en las tablas anteriores, las COAC pertenecientes al segmento 1 en Tungurahua han participado activamente en Sistema Financiero Nacional. Las Tablas 7 y 8, por ejemplo, muestran un crecimiento c�clico tanto en activos como en pasivos, es decir, han ido incrementado su participaci�n de forma constante. As� vemos como a diciembre de 2017, la participaci�n en activos se expresa con el 2,65%, el m�s alto crecimiento de tres a�os analizados. En cambio, la participaci�n de las COAC en pasivos se da en 2016, con el 2,59%. En cuanto al patrimonio se puede decir que en los tres a�os analizados se han dado cambios fluctuantes en cuanto a su participaci�n en el SFN. El a�o con mayor participaci�n fue el 2017 (3,42%). Anteriormente se hab�a mencionado que la provincia de Tungurahua era la segunda con el mayor n�mero de COAC existentes en el pa�s. Obviamente lo que se muestra en la Tabla 9 es la participaci�n de las COAC del segmento 1, que no tienen una mayor significaci�n en el total.

 

Tabla 10: Operaciones activas y pasivas de las COAC del segmento 1 de la provincia de Tungurahua relacionadas con actividades econ�micas, 2018

ACTIVIDADES ECON�MICAS	Monto (USD)	TEA	Operaciones (#)	Monto Vigente (USD)	Operaciones Vigentes (#)
Actividades de alojamiento y de servicio de comidas.	3.645.920,31	21,01271	403,00	3.645.920,31	403,00
Actividades de atenci�n de la salud humana y de asistencia social.	1.163.444,35	20,68039	107,00	1.163.444,35	107,00
Actividades de servicios administrativos y de apoyo.	4.447.154,05	20,33505	442,00	4.447.154,05	442,00
Actividades financieras y de seguros.	895.124,2	21,50615	119,00	895.124,2	119,00
Actividades inmobiliarias.	367.402,12	21,69053	42,00	367.402,12	42,00
Actividades profesionales, cient�ficas y t�cnicas.	7.823.808,21	19,73062	819,00	7.823.808,21	819,00
Administraci�n p�blica y defensa; planes de seguridad social de afiliaci�n obligatoria.	514.034,68	20,09631	55,00	514.034,68	55,00
Agricultura, ganader�a,� silvicultura y pesca.	46.261.972,1	19,98953	7.608,00	46.261.972,1	7.608,00
Artes, entretenimiento y recreaci�n.	307.352	21,29578	44,00	307.352	44,00
Comercio al por mayor y al por menor; reparaci�n de veh�culos automotores y motocicletas.	34.389.096,25	20,9868	4.538,00	34.389.096,25	4.538,00
Construcci�n.	6.092.643,04	20,64951	586,00	6.092.643,04	586,00
Distribuci�n de agua; alcantarillado, gesti�n de desechos y actividades de saneamiento.	20.320,0	18,35778	5,00	20.320,0	5,00
Ense�anza.	1.158.725,21	20,48164	126,00	1.158.725,21	126,00
Explotaci�n de minas y canteras.	360.538	19,92939	34,00	360.538	34,00
Industrias manufactureras.	33.400.648,37	21,47534	4.752,00	33.400.648,37	4.752,00
Informaci�n y comunicaci�n.	574.418,7	20,10836	78,00	574.418,7	78,00
Otras actividades de servicios.	31.966.341,0	21,96094	4.671,00	31.966.341,0	4.671,00
Suministro de electricidad, gas, vapor y aire acondicionado.	297.848,9	18,65773	37,00	297.848,9	37,00
Transporte y almacenamiento.	20.742.211,32	20,21112	1.711,00	20.742.211,32	1.711,00
Actividades de los hogares como empleadores; actividades no diferenciadas de los hogares como productores de bienes y servicios para uso propio.	332.789,31	20,5336	57,00	332.789,31	57,00
TOTAL	194.761.792,1	20,65854	26.234,00	194.761.792,1	26.234,00

Fuente: Banco Central de Ecuador, 2020

 

An�lisis del cr�dito productivo de las COAC en Tungurahua en 2019

Este an�lisis del cr�dito productivo de las cooperativas de ahorro y cr�dito en Tungurahua en 2019 (Tabla 10) �como anteriormente se mencion�- solamente en las COAC del segmento 1 que se localizan en la provincia de Tungurahua y en el a�o 2019, estas son:

�         COAC C�mara de Comercio de Ambato

�         COAC El Sagrario

�         COAC Mushua Runa

�         COAC Oscus

�         COAC San Francisco

Las actividades econ�micas investigadas fueron las siguientes:

�         Actividades de alojamiento y de servicio de comidas.

�         Actividades de atenci�n de la salud humana y de asistencia social.

�         Actividades de servicios administrativos y de apoyo.

�         Actividades financieras y de seguros.

�         Actividades inmobiliarias.

�         Actividades profesionales, cient�ficas y t�cnicas.

�         Administraci�n p�blica y defensa; planes de seguridad social de afiliaci�n obligatoria.

�         Agricultura, ganader�a,� silvicultura y pesca.

�         Artes, entretenimiento y recreaci�n.

�         Comercio al por mayor y al por menor; reparaci�n de veh�culos automotores y motocicletas.

�         Construcci�n.

�         Ense�anza.

�         Explotaci�n de minas y canteras.

�         Industrias manufactureras.

�         Informaci�n y comunicaci�n.

�         Otras actividades de servicios.

�         Suministro de electricidad, gas, vapor y aire acondicionado.

�         Transporte y almacenamiento.

�         Actividades de los hogares como empleadores; actividades no diferenciadas de los hogares como productores de bienes y servicios para uso propio.

La segmentaci�n de la cartera de estos cr�ditos fue:

�         Comercial corporativo

�         Comercial empresarial

�         Comercial pymes

�         Microcr�dito ampliado

�         Microcr�dito simple

�         Microcr�dito minorista

�         Productivo corporativo

�         Productivo empresarial

�         Productivo pymes

�         Microcr�dito minorista

�         Microcr�dito acumulado simple

�         Microcr�dito acumulado ampliado

�         Microcr�dito agr�cola y ganadero

�         Productivo agr�cola y ganadero

El cr�dito usualmente tiene un destino espec�fico. En el an�lisis presente se incluy� los destinos relacionados con capital de trabajo, compra de activos fijos tangibles e intangibles, reestructuraci�n de pasivos y pago de obligaciones, microcr�ditos de consumo, microcr�ditos de vivienda, etc.

En 2019, las cinco COAC del segmento 1 localizadas en la provincia de Tungurahua movilizaron en cr�dito productivo USA$ 194.761.792,10. Las primeras 7 actividades econ�micas a las que fueron orientados estos dineros fueron: agricultura, ganader�a, silvicultura y pesca con USA$ 46.261.972,10; comercio al por mayor y al por menor; reparaci�n de veh�culos automotores y motocicletas con un monto de USA$ 34.389.096,25; industrias manufactureras: USA$ 33.400.648,37; otras actividades de servicios: USA$ 31.966.341,00; transporte y almacenamiento: USA$ 20.742.211,32; actividades profesionales, cient�ficas y t�cnicas: USA$ 7.823.808,21 y construcci�n: USA$ 6.092.643,04.

Por su parte, la menor actividad econ�mica a la que fue dirigido el cr�dito productivo de estas COAC fue distribuci�n de agua; alcantarillado, gesti�n de desechos y actividades de saneamiento con apenas USA$ 20.320,00

Se puede entender claramente por qu� la agricultura, ganader�a, silvicultura y pesca es la actividad econ�mica a la que fue dirigido el cr�dito de las COAC. Al estar inmersas en la econom�a popular y solidaria, las COAC atienden a un segmento de la sociedad mediobajo y que se sit�a en los sectores rurales de la ciudad de Ambato. De la misma manera se puede entender el cr�dito dirigido a las siguientes actividades econ�micas que en su mayor�a ir�n peque�os y medianos emprendimientos.�

 

Conclusiones

Las COAC son instituciones financieras pertenecientes al SFN. Estas representan la solidaridad que, en general, se presenta entre las comunidades de ingresos medios y bajos de nuestro pa�s. Se podr�a decir que son una estrategia de los pueblos para sobrevivir a las dificultades.

Por esta raz�n, estas instituciones financieras fueron localizadas en el sector de la econom�a popular y solidaria; pues, en muchos aspectos, estas instituciones no poseen las caracter�sticas de la banca p�blica ni privada. Por ello, la Constituci�n aprobada por los ecuatorianos en 2008, mand� crear una Superintendencia de Econom�a Popular y Solidaria que organice a los sectores cooperativistas, asociativos y comunitarios.

El Estado segment� a estas COAC en 5 segmentos en funci�n de los activos que pose�an. Se determin� entonces que la mayor�a de COAC del pa�s pertenec�a a los segmentos 3, 4 y 5, es decir, eran COAC que no ten�an una gran cantidad de activos, en comparaci�n con las COAC de los segmentos 1 y 2 que s� lo hac�an. Pichincha era la provincia con mayor COAC; le segu�a Tungurahua. El hecho de que una gran cantidad de COAC pertenezca a los segmentos 2, 3 4 y 5 suscita un problema, pues muchas de estas presentan problemas de tipo financiero, econ�mico y, algunas veces, administrativo. Si as� fuere, la SEPS tiene la obligaci�n de intervenir a estas instituciones para corregir los fallos y esto lleva unas veces a fusiones con entidades m�s grandes o al cierre definitivo, con la consabida molestia de socios/clientes.

En este estudio, se hizo el an�lisis de las COAC del segmento 1 situadas en la provincia de Tungurahua, espec�ficamente estas COAC fueron: C�mara de Comercio de Ambato, El Sagrario, Mushuc Runa, Oscus y San Francisco.

Se comprob� que estas instituciones financieras al tener activos por m�s de USA$ 80.000.000 eran capaces de poseer agencias en la provincia de Tungurahua y otras a nivel de pa�s. El resultado de esto es el gran n�mero de clientes/socios que adem�s presentan, fruto obviamente de la confianza que ostentan.

La participaci�n de estas COAC en el sistema financiero nacional tambi�n mostr� particularmente que esta se va manteniendo con el transcurso del tiempo. Es de mencionarse que esta participaci�n no es elevada en raz�n de que los COAC del segmento 1 de la provincia de Tungurahua no representan la mayor�a.

Las captaciones por tipo de dep�sito de las COAC en Tungurahua igualmente muestran la confianza del depositante en este tipo de instituciones, sobre todo los dep�sitos a plazo fijo. Es bastante cre�ble la idea de que este tipo de dep�sitos, al generar m�s inter�s sobre el capital depositado, es m�s atrayente entre los socios/clientes de estas COAC.

En 2019, los cr�ditos productivos otorgados por estas cinco instituciones financieras fueron dirigidos principalmente a actividades econ�micas como agricultura, ganader�a, silvicultura y pesca, comercio al por mayor y al por menor; reparaci�n de veh�culos, industrias manufactureras, servicios, actividades profesionales y construcci�n. Se entiende con certeza que estos cr�ditos ayudaron a la instauraci�n de micro y peque�os emprendimientos en relaci�n con los altos �ndices de desempleo y subempleo que sufre el pa�s.

El cr�dito productivo moviliz� USA$ 194.761.792,10. Es claro que el ecuatoriano de clase media y baja trata de cualquier forma reactivar su econom�a y, con ello, la del pa�s. Las COAC son las instituciones financieras que por su concepci�n esencial se acercan hacia la realidad de ese ecuatoriano y con el sentido de solidaridad. Es importante, por tanto, que las COAC sean instituciones fuertes, que sean manejadas con criterios profesionales y que se coloquen en los segmentos donde se provean de solidez. COAC s�lidas apuntalar�n econom�as familiares s�lidas y una econom�a popular y solidaria compacta.

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